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【中金網】作為全球最大銅消費市場,中國消費了全球約50%的銅資源,沒有市場定價權意味著“被動挨宰”,銅作為國家重要戰略資源,中國處處看別人眼色,嚴重危害國家資源安全。
近幾年,中企也在不斷擴張中國在全球銅原料市場的版圖,紫金(02899)、中鋁(02600)兩個銅礦區進入全球超級銅礦行列,五礦銅礦產量也躍居全球銅企前十,讓人看到了中國銅企的希望。
一、低儲量、高消費,中國銅缺少定價權
銅礦資源分布
根據美國資源調查局2015年數據顯示,全球銅儲量共約為7億噸。其中智利、澳大利亞和秘魯是銅儲量最豐富的三個國家,合計儲量占全球資源儲量的53%。
美國、墨西哥、中國、俄羅斯屬于銅儲量的第二梯隊,在全球總儲量中的占比在4~6%之間,中國銅儲量約3000萬噸,約占全球資源儲量的4%,排名全球第6位。
銅礦產量
據世界金屬統計局(WBMS)公布報告顯示,2016年全球礦山銅產量為2066萬噸,其中,智利銅礦產量為557萬噸,雖同比下滑約5%,但仍為全球最大的銅礦供應國;2016年,由于拉斯邦巴斯等大規模礦山投產影響,秘魯銅礦產量同比增長37%至235萬噸,超越中美成為全球第二大銅礦生產國。
2016年,中國銅礦產量達到140萬噸,排名全球第四,銅礦產量占全球產量的6.78%。
銅礦消費量及對外依存度
2016年,全球銅消費量為2340萬噸,其中,中國銅消費量約為1030萬噸,占全球總消費量的44%。
低儲量、低產量、高消費,預示著中國必須依賴進口,2016年,中國進口銅精礦360.9萬噸,對外依存度達到了72.06%。
面對世界銅原料行業的寡頭壟斷,作為全球最大銅消費市場,中國處處看別人眼色,而打破壟斷的最好途徑是進入全球銅原料市場。近幾年,中國多個企業及其礦山在全球銅原料市場開疆擴土,為中國在全球銅市場增加了話語權!
二、中國兩座礦山入圍全球超級銅礦名單
目前,世界級超級銅礦(銅金屬資源及儲量在2000萬噸以上)僅有26座,約占全球總項目的1.53%,但儲量卻占世界總儲量的38.35%。
全球26座超級銅礦山中,智利擁有9座,是擁有超級銅礦最多的國家,全球最大的四座銅礦均位于智利,全球最大的銅礦為智利的Andina Division銅礦,儲量達到1.189億噸,目前屬于智利國家銅業公司所有。
從國家來看,澳大利亞的必和必拓、力拓等公司參與了8個超級銅礦的投資,其次是智利,其公司參與了7座超級銅礦的投資,中國近鄰日本也直接參與了6座超級銅礦的投資。
中國有兩座礦山入圍了全球超級銅礦名單,分別是紫金的卡莫阿(Kamoa)銅礦和中鋁的西藏多龍礦區。雖與智利、澳大利亞和日本等國相比還有差距,但中國兩座礦山均是近年才獲取,且潛力巨大。
(1)卡莫阿(Kamoa)銅礦
2016年10月,紫金礦業剛果(金)卡莫阿銅礦項目卡庫拉礦段新探獲940萬噸銅資源。這一發現使該銅礦整體資源儲量達到3340萬噸,相當于中國當前銅資源儲量的1/3,礦山由此成為非洲大陸已發現的最大銅礦。
近日,卡莫阿銅礦在卡庫拉西勘查區找礦勘查又取得重大突破,據相關負責人表示,總面積為400平方公里的卡莫阿-卡庫拉項目有一半面積還沒有進行驗證,一旦驗證,卡莫阿銅礦或將很快躋身世界前三大銅礦。
(2)西藏多龍礦區
2016年11月16日,國土部新聞發布會上稱:“西藏多龍礦區探獲銅資源量1100萬噸,成為我國首個千萬噸級銅礦床。
目前,中鋁在多龍礦區探獲的銅金屬量已經達到了1349.2萬噸,另外,四川宏達公司在多龍礦區的多不雜、波龍地區也已探獲銅金屬量700多萬噸。因此,整個多龍礦集區銅金屬量已超過2000萬噸,成為世界級超級銅礦礦集區(礦田)俱樂部的第26位成員。隨著勘探工作的繼續進行,多龍礦區在全球排名將繼續上升。
三、全球十大產銅企業
擁有銅礦是資本,轉為有效產量,實現盈利才是企業發展的方向!
2016年全球十大銅礦企業的原生銅總產量近950萬噸,占全球產量的45%,其中,智利國家銅業、自由港和嘉能可三家銅企產量占全球總產量的24%,牢牢占據前三位置。
(1)中國五礦
2016年,中國五礦產銅50萬噸,首次進入全球第十位,其中五礦的邦巴斯銅礦(Las Bambas礦山)于2016年1月投產,7月1日實現商業化生產,全年產銅近33萬噸。
2017年Las Bambas 預計生產銅精礦含銅42萬至46萬噸,五礦資源2017年生產銅將升至56萬至61.5萬噸。而據五礦集團董事長何文波介紹,五礦計劃五年內將銅產量提高至100萬噸以上。五礦正在借助內部整合與海外礦投,布局全球,向全球銅業巨頭邁進!
(2)紫金礦業
2016年,紫金礦業產銅16萬噸,排名全球銅企第14位,落后于國內的五礦資源(50萬噸)和江西銅業(21萬噸),是我國第三大礦產銅生產商。
紫金礦業銅板塊業務也進入了爆發期。國內部分,紫金山銅礦生產規模將持續擴大,最終產能將達到8~9萬噸/年(2016年產量為5.6萬噸);多寶山項目二期擴建預計將于2018年下半年投產,將貢獻6~7萬噸的增量;國外部分,坐擁卡莫阿(Kamoa)這座超級銅礦,一旦投入運營,紫金銅產量將高速增長。
(3)江西銅業(00358)
2016年,江銅銅產量21萬噸,排名全球第13位,與五礦、紫金在海外礦山“異軍突起”不同,江銅屬于“老牌”銅企,大多業務在國內,擁有目前國內規模最大的德興銅礦及多座在產銅礦。